第三節(jié)　投資銀行業(yè)務的內(nèi)部控制

　　一、投資銀行業(yè)務內(nèi)部控制的總體要求

　　建立嚴格的項目風險評估體系和項目責任管理制度;建立科學的發(fā)行人質(zhì)量評價體系;強化風險責任制;建立嚴密的內(nèi)核工作規(guī)則與程序。

　　《證券公司內(nèi)部控制指引》10條具體要求

　　第四，證券公司應建立盡職調(diào)查工作流程，加強投資銀行業(yè)務人員的盡職調(diào)查管理，貫徹勤勉盡責、誠實信用的原則，明確業(yè)務人員對盡職調(diào)查報告所承擔的責任;并按照有關業(yè)務標準、道德規(guī)范要求，對業(yè)務人員盡職調(diào)查情況進行檢查。

　　第五，證券公司應加強投資銀行項目的內(nèi)核工作和質(zhì)量控制。證券公司投資銀行業(yè)務風險(質(zhì)量)控制與投資銀行業(yè)務運作應適當分離，客戶回訪應主要由投資銀行風險(質(zhì)量)控制部門完成。

　　第六，證券公司應建立對分銷商分銷能力的評估監(jiān)測制度。

　　二、承銷業(yè)務的風險控制

　　新增《證券公司風險控制指標管理辦法》是2006年11月1日起實施的。強調(diào)證券公司應建立以凈資本為核心的風險控制指標體系。

　　證券公司應當根據(jù)自身資產(chǎn)負債狀況和業(yè)務發(fā)展情況，建立動態(tài)的風險控制指標監(jiān)控和補足機制，確保凈資本等各項風險控制指標在任一時點都符合規(guī)定標準。

　　(一)凈資本及其計算

　　凈資本是指根據(jù)證券公司的業(yè)務范圍和公司資產(chǎn)負債的流動性特點，在凈資產(chǎn)的基礎上對資產(chǎn)負債等項目和有關業(yè)務進行風險調(diào)整后得出的綜合性風險控制指標。

　　(二)風險控制指標標準

　　1.證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀業(yè)務的，其凈資本不得低于人民幣2000萬元。

　　2.證券公司經(jīng)營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務之一的，其凈資本不得低于人民幣5000萬元。

　　3.證券公司經(jīng)營證券經(jīng)紀業(yè)務，同時經(jīng)營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務等業(yè)務之一的，其凈資本不得低于人民幣1億元。

　　4.證券公司經(jīng)營證券承銷與保薦、證券自營、證券資產(chǎn)管理、其他證券業(yè)務中兩項及兩項以上的，其凈資本不得低于人民幣2億元。

　　(三)證券公司必須持續(xù)符合的風險控制指標標準

　　1.凈資本與各項風險準備之和的比例不得低于100%

　　3.凈資本與負債的比例不得低于8%

　　(四)證券公司經(jīng)營證券承銷業(yè)務的規(guī)定

　　1.證券公司承銷股票的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的10%計算風險準備。

　　2.證券公司承銷公司債券的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的5%計算風險準備。

　　3.證券公司承銷政府債券的，應當按承擔包銷義務的承銷金額的2%計算風險準備。

　　例：證券公司承銷公司債券，應當按承擔包銷義務的承銷金額的( )計算風險準備。

　　A.10%　　　B.5%　　　C.2%　　　D.1%

　　答案：B

　　(五)對不符合規(guī)定標準的處理

　　中國證監(jiān)會派出機構應當責令證券公司限期改正，在5個工作日制定并報送整改計劃，整改期限最長不超過20個工作日。

　　中國證監(jiān)會及其派出機構應當自驗收完畢之日起3個工作日內(nèi)解除對其采取的有關措施。

　　三、股票承銷業(yè)務中的不當行為及相應處罰(P19—20)

關注"證券從業(yè)"官方微信，獲取考前內(nèi)部資料、考試備考信息等!

證券從業(yè)題庫【手機題庫下載】 | 微信搜索"566證券從業(yè)"

　　相關推薦：

　　2016證券從業(yè)《法律法規(guī)》考點精粹匯總

　　2016證券從業(yè)資格三色記憶使用方法介紹

　　2016年證券從業(yè)資格考試報名時間※考試時間公布

　　歷年證券從業(yè)真題及答案|解析|估分|下載

　　考試吧特別策劃：2016證券從業(yè)資格考試報考指南