第五節(jié) 財(cái)務(wù)預(yù)算及財(cái)務(wù)分析

　　預(yù)算是一系列專門反映企業(yè)未來一定預(yù)算期內(nèi)預(yù)計(jì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，以及現(xiàn)金收支價(jià)值指標(biāo)的各種預(yù)算的總稱。

　　一、財(cái)務(wù)預(yù)算

　　(一)財(cái)務(wù)預(yù)算和全面預(yù)算

　　財(cái)務(wù)預(yù)算包括現(xiàn)金預(yù)算、財(cái)務(wù)費(fèi)用預(yù)算、預(yù)計(jì)利潤(rùn)表、預(yù)計(jì)利潤(rùn)分配表和預(yù)計(jì)資產(chǎn)負(fù)債表等內(nèi)容。

　　(二)財(cái)務(wù)預(yù)算的地位與作用

　　1.明確工作目標(biāo)

　　2.協(xié)調(diào)部門關(guān)系

　　3.控制日常活動(dòng)

　　4.考核業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn)

　　二、財(cái)務(wù)分析。

　　(一)企業(yè)財(cái)務(wù)分析的概念

　　企業(yè)財(cái)務(wù)分析是指利用財(cái)務(wù)報(bào)表的有關(guān)資料，對(duì)企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)過程和結(jié)果進(jìn)行分析，了解和判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，找出存在問題，查明原因提出改進(jìn)措施，預(yù)測(cè)發(fā)展趨勢(shì)，為企業(yè)改善經(jīng)營管理，提高經(jīng)濟(jì)效益服務(wù)。

　　(二)財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容

　　(1)資本結(jié)構(gòu)分析。

　　(2資金運(yùn)用分析。

　　(3)獲利能力分析。

　　(4)償債能力分析。

　　(三)財(cái)務(wù)報(bào)告與財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)

　　財(cái)務(wù)報(bào)告是反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營活動(dòng)的總結(jié)性書面文件。企業(yè)報(bào)送的年度財(cái)務(wù)報(bào)告包括資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表和其他附表以及財(cái)務(wù)情況說明書。

　　企業(yè)總結(jié)和評(píng)價(jià)本企業(yè)財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營成果的財(cái)務(wù)指標(biāo)主要有以下內(nèi)容：

　　(1)資產(chǎn)負(fù)債率。

　　用來衡量企業(yè)利用債權(quán)人提供的資金進(jìn)行經(jīng)營活動(dòng)的能力，以及反映債權(quán)人發(fā)放貸款的安全程度。負(fù)債率低有利于保護(hù)債權(quán)人利益，而投資者則希望負(fù)債率較高，以減少資金投人。當(dāng)負(fù)債率大于1時(shí)說明資不抵債。

　　資產(chǎn)負(fù)債率=(負(fù)債總額/全部資產(chǎn)總額)×100%

　　(2)流動(dòng)比率。用來衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)在短期債務(wù)到期以前可以變?yōu)楝F(xiàn)金用于償還流動(dòng)負(fù)債的能力。該指標(biāo)大，說明企業(yè)短期的償還能力強(qiáng)。但如果過大，意味著該企業(yè)資金過多地滯留在持有的流動(dòng)資產(chǎn)上，可能會(huì)影響資金在營運(yùn)生產(chǎn)中高效率的運(yùn)轉(zhuǎn)，從而影響企業(yè)的獲利能力，一般認(rèn)為該指標(biāo)為2比較合適。

　　流動(dòng)比率=(流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債)×100%

　　(3)速動(dòng)比率。用來衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中可以立即用于償付流動(dòng)負(fù)債的能力。

　　速動(dòng)比率=(速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債)x 100%

　　(4)資本金利潤(rùn)率。

　　用來衡量投資者投人企業(yè)資本金的獲利能力。該指標(biāo)大，說明資本金獲得的利潤(rùn)多，企業(yè)的經(jīng)營效果好。

　　資本金利潤(rùn)率=(利潤(rùn)總額/資本總額)×100%

　　(5)營運(yùn)收人利稅率。用來衡量企業(yè)營運(yùn)收人的收益水平。

　　該指標(biāo)大，說明企業(yè)獲得的利潤(rùn)多，對(duì)國家貢獻(xiàn)大，經(jīng)營效益高。

　　營運(yùn)收人利稅率=(利稅總額/營運(yùn)收人)×100%

　　(6)成本費(fèi)用利潤(rùn)率。用來反映企業(yè)成本費(fèi)用與利潤(rùn)的關(guān)系。該指標(biāo)大，說明每百元獲得的利潤(rùn)大，企業(yè)以較低的耗費(fèi)取得了較高的經(jīng)濟(jì)效益。

　　成本費(fèi)用利潤(rùn)率=(利潤(rùn)總鰍成本費(fèi)用總額)×100%