(二)金融工程運作

　　1.診斷。識別金融問題的實質與根源。

　　2.分析。

　　3.生產。

　　4.定價。

　　5.修正。

　　6.商品化。

　　三、金融工程技術的應用

　　(一)公司理財

　　在公司理財方面，當傳統(tǒng)的金融工具難以滿足公司特定的融資需求或公司需要降低融資成本時，金融工程師就要為其設計出適當的融資方案以確保大規(guī)模經營活動所需要的資金。與公司理財密切相關的兼并與收購，也是金融工程重要應用領域之一，如為保障兼并收購與杠桿贖買(LBO)所需資金而引入的“垃圾”債券和橋式融資等。

　　(二)金融工具交易

　　主要是開發(fā)具有套利性質的交易工具和交易策略。風險的不對稱性、進入市場難度的不對稱性，以及在稅收方面的不對稱性，都創(chuàng)造出套利的機會，比如跨市套利、跨期套利和跨品種套利等。

　　(三)投資管理

　　開發(fā)出各種各樣的短、中、長期投資工具，用以滿足不同投資群體、具有不同風險—收益偏好的投資者需求。

　　(四)風險管理

　　主要的風險管理工具有：遠期、期貨、期權以及互換等衍生金融產品。進行風險控制的主要方法有：通過多樣化的投資組合降低乃至消除非系統(tǒng)風險;轉移系統(tǒng)風險。轉移系統(tǒng)風險的方法主要有兩種：將風險資產進行對沖(如利用股票指數期貨和現(xiàn)貨進行對沖)和購買損失保險。