2009年證券考試證券基礎(chǔ)知識(shí)課堂筆記：第六章

　　二、證券交易市場(chǎng)：

　　(一)證券交易所

　　1、證券交易所定義、特征、功能

　　(1)定義：證券買(mǎi)賣(mài)雙方公開(kāi)交易的場(chǎng)所，是一個(gè)高度組織化、集中進(jìn)行證券交易的市場(chǎng)，是整個(gè)證券市場(chǎng)的核心。本身不買(mǎi)賣(mài)證券，不決定市場(chǎng)價(jià)格，為交易提供場(chǎng)所和服務(wù)，管理證券交易市場(chǎng)，保證市場(chǎng)穩(wěn)定、公開(kāi)和高效 。

　　我國(guó)證券法規(guī)定：證券交易所是為證券的集中交易提供場(chǎng)所和設(shè)施，有組織和監(jiān)督證券交易，實(shí)行自律性管理的法人。

　　(2)證券交易所的特征

　　①有固定的交易場(chǎng)所和時(shí)間②參加交易者都是具備會(huì)員資格的機(jī)構(gòu)，交易采取經(jīng)紀(jì)制③交易的對(duì)象限于合乎一定標(biāo)準(zhǔn)的上市證券④通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)的方式?jīng)Q定交易價(jià)格⑤集中了證券的交易供求雙方，具有較高的成交速度和成交率⑥實(shí)行三公的原則，嚴(yán)格管理

　　(3)證券交易所職能：證券法第十一條規(guī)定9項(xiàng)職能P155

　　①提供證券交易的場(chǎng)所和設(shè)施

　�、谥贫ń灰姿�的業(yè)務(wù)規(guī)則

　�、劢邮苌鲜猩暾�(qǐng)，安排證券上市

　�、芙M織監(jiān)督證券交易

　　⑤對(duì)會(huì)員進(jìn)行監(jiān)督

　�、迣�(duì)上市公司進(jìn)行監(jiān)管

　　⑦設(shè)立證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)

　�、喙芾砗凸�布市場(chǎng)信息

　�、嶂袊�(guó)證監(jiān)會(huì)許可的其他功能

　　2、證券交易所組織形式：公司制和會(huì)員制。我國(guó)證券交易所不以盈利為目的的法人會(huì)員制公司制證券交易所

　　公司制：以股份有限公司形式組織，以盈利為目的的法人團(tuán)體，由金融機(jī)構(gòu)和各類(lèi)民營(yíng)公司組建

　　公司制交易所章程規(guī)定：作為股東的經(jīng)紀(jì)商和自營(yíng)商的名額、資格和存續(xù)期限

　　要求：遵守本國(guó)法律法規(guī)，接受主管機(jī)關(guān)監(jiān)管，吸收掛牌上市，但本身股票不得在本交易所上市，任何成員的股東、高級(jí)職員、雇員都不能在交易所任高級(jí)職員，保證交易的公正性

　　會(huì)員大會(huì)和理事會(huì)的職權(quán)區(qū)別

　　會(huì)員大會(huì) :

　　(1) 制定和修改交易所章程

　　(2) 選舉和罷免會(huì)員理事

　　(3) 審議和通過(guò)理事會(huì)和總經(jīng)理的工作報(bào)告;

　　(4) 審議和通過(guò)交易所的財(cái)務(wù)預(yù)算和決算報(bào)告

　　(5) 決定證券交易所的其他大重項(xiàng)事

　　理事會(huì) :

　　(1) 執(zhí)行會(huì)員大會(huì)決議

　　(2) 制定和修改交易所業(yè)務(wù)規(guī)則

　　(3) 審定總經(jīng)理提出的工作計(jì)劃

　　(4)審定總經(jīng)理提出的財(cái)務(wù)預(yù)算和決算方案

　　(5)選舉和罷免會(huì)員理事

　　(6) 審定對(duì)會(huì)員的接納和處分

　　(7)根據(jù)需要決定設(shè)置專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)

　　(8)會(huì)員大會(huì)授予得其他職責(zé)

　　3、證券上市制度

　　申請(qǐng)股票上市的條件 ：

　　(1)股票經(jīng)管理部門(mén)批準(zhǔn)已向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行;

　　(2)公司股本總額不少于人民幣 3000 萬(wàn)元;

　　(3)向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)公司股份總數(shù)的 25% 以上，公司股本總額超過(guò)人民幣 4 億元的，向社會(huì)公開(kāi)發(fā)行股份的比例可以適當(dāng)降低，最低可為 10% ; (公司最近3年連續(xù)盈利; 持有股票面值達(dá)人民幣 1000 元以上的股東人數(shù)不少于 1000 人，)

　　(4)公司在最近 3 年內(nèi)無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載

　　公司申請(qǐng)債券上市交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：

　　(1)公司債券期限為一年以上

　　(2)公司債券實(shí)際發(fā)行額度不少于人民幣5000萬(wàn)

　　(3)公司申請(qǐng)債券上市時(shí)應(yīng)符合法定的公司債券發(fā)行條件

　　暫停(五個(gè)方面)和中止(五個(gè)方面)股票交易規(guī)定

　　暫停(五個(gè)方面)和中止(1、4之一后果嚴(yán)重或2、3、5之一整改未消除)債券交易規(guī)定